理财业绩比较基准密集下调 多元投资或是解困之法

2周前 来源:中国证券报 观看:5

  中国证券报记者梳理发现,包括兴银理财、民生理财、华夏理财、杭银理财等在内的多家理财公司近期密集发布下调理财产品业绩比较基准的公告,部分产品的业绩比较基准下调幅度超50个基点。在当前低利率环境下,债市疲软,存款利率走低,理财产品收益率预期下行,从而促使业绩比较基准被下调。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  业内人士预计,2025年理财产品收益率或面临较大下行压力。不少理财公司表示,将调整理财产品底层投资逻辑,从重视资产向重视策略转变,从单一资产、单策略的配置思路向多元资产、多策略的配置思路转变。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  多家理财公司采取行动W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  近日,兴银理财、民生理财、华夏理财、杭银理财等多家理财公司发布下调部分理财产品业绩比较基准的公告。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  2月25日,华夏理财发布公告称,自3月8日起,“龙盈固定收益类G款36号半年定开净值型理财产品”将进入下一个封闭期。根据市场情况及产品运作情况,华夏理财拟将下一个封闭期的业绩比较基准调整为1.60%-1.90%。记者查看该产品说明书发现,其当期业绩比较基准为2.35%-2.55%,因此下一个封闭期的业绩比较基准下限调降75个基点,上限调降65个基点。公告显示,该理财产品为净值型产品,其业绩表现随市场情况变化而波动,具有不确定性。业绩比较基准不构成华夏理财对该理财产品的任何收益承诺。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  民生理财日前也发布公告称,根据“民生理财富竹纯债28天持有期17号理财产品”的理财合同约定及当前市场情况,决定自2月28日起,调整该理财产品的业绩比较基准,由2.35%-2.95%降至2.2%-2.8%。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  “业绩比较基准是基于过往投资经验及对理财产品存续期内市场波动的预判而对理财产品设定的投资目标,业绩比较基准仅是参考性指标,不代表理财产品的未来表现和实际收益率。”民生理财相关工作人员向记者表示。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  在业绩比较基准下调的背景下,近日光大理财、宁银理财、苏银理财、浦银理财等理财公司选择让利投资者,宣布对部分理财产品实行费率优惠。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  例如,浦银理财近日披露,自2月21日起对“浦银理财天添利现金宝95号”实行费率阶段性优惠。该产品销售服务费由0.50%/年降至0.05%/年。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  业内人士认为,今年以来债券市场出现波动,导致理财产品收益表现欠佳,投资者体验感较差,理财公司通过下调理财产品相关费率可以适当对冲产品收益率下行带来的影响,增加理财产品的吸引力,提升投资者的获得感。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  开放式产品收益短期波动大W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  谈及近期理财产品业绩比较基准密集下调的原因,不少业内人士向记者表示,主要是近期理财产品底层资产收益率持续走低。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  “许多业绩比较基准被调降的产品,底层资产以债券等固定收益类资产为主,在当前低利率环境下,债市疲软,存款利率走低,理财产品收益率预期下行,促使业绩比较基准被下调。”光大理财相关投研人士向记者表示。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  华西证券首席经济学家刘郁分析称,近期信用债收益率调整幅度增大,部分理财产品净值出现回撤,负收益率显著攀升。截至2月21日,偏债混合、短债、中长债理财代表性产品净值分别较2月初回撤5个基点、3个基点、1个基点。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  此外,业内人士提到,随着平滑估值、自行构建估值模型等平抑净值波动的方式被监管部门叫停,为保障流动性和估值稳定性,理财产品收益率达到业绩比较基准下限的难度也大幅提升。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  值得注意的是,记者梳理发现,近期理财公司下调业绩比较基准的产品多为开放式理财产品,涉及日开、定开、短持等类别。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  此外,在此轮下调业绩比较基准的理财产品中,开放式产品的下调幅度整体上大于封闭式产品。近期的市场数据可以提供佐证,普益标准监测数据显示,2月10日至16日,在全市场新发行理财产品中,封闭式产品平均业绩比较基准为2.67%,周环比下跌0.01个百分点;开放式产品平均业绩比较基准为2.35%,周环比下跌0.34个百分点。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  “开放式理财产品收益率对底层资产的短期波动较为敏感,其业绩比较基准的波动幅度会略大于封闭式理财产品。”农业银行北京地区一位理财经理向记者解释,“业绩比较基准通常是以期为单位进行调整,由于封闭式产品一般期限较长,从整体上看,业绩比较基准调整的频次少于开放式产品。”W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  “相较于开放式产品,封闭式产品在投资周期内进行封闭式运作,不开放申赎,可以有效规避因客户频繁申赎给产品带来的流动性冲击,给产品管理人带来了较为稳定的操作空间,产品管理人对产品收益率的预测也会更准确。”上述光大理财投研人士说。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  投资布局需向多元化转变W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  展望2025年,业内人士认为,理财行业或面临更多挑战。国盛证券首席分析师杨业伟表示,在债券收益率下降、同业存款利率自律机制落地等因素影响下,2025年理财产品收益率可能趋势性下行。叠加此前配置的相对高收益率资产陆续到期,理财产品收益率下行压力将明显加大,这可能导致理财产品相对存款等产品的优势减弱。此外,理财产品规模扩张或存在一定压力,产品净值波动可能加大。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  光大证券金融行业首席分析师王一峰表示,考虑到2025年理财产品收益率中枢或继续承压,且产品净值波动幅度或增大,理财公司适时降低业绩比较基准,可避免理财产品实际收益率与业绩比较基准偏离过大,帮助投资者调整收益预期。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  也有业内人士认为,无需对2025年理财产品的收益情况过于悲观。刘郁分析称,从政策利率利差以及存单发行利率两个视角来看,短端利率或已接近极限。此外,伴随债市调整,机构或已卸掉非必要的弹性杠杆,后续资金波动带来的“痛感”可能钝化。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  为应对理财产品收益率波动,不少理财公司表示,将调整理财产品底层投资策略,多元化配置资产;同时,加强投资者预期管理,做好投资者教育与沟通工作,为投资者提供更加多元的理财产品。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  兴银理财总裁汪圣明表示,下一阶段需要重塑理财的投资范式,实现理财产品新一轮转型,要从重视资产转向重视策略,从单一资产、单策略的配置思路转向多元资产、多策略的配置思路。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

  中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏认为,投资者需要正视理财产品收益率下行问题,在投资过程中,应根据个人实际情况进行投资,长期投资是为了追求长期收益,短期投资是为了更好地满足流动性需求。W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com


W4p即热新闻——关注每天科技社会生活新变化gihot.com

本文链接:http://www.gihot.com/news-9-66725-0.html理财业绩比较基准密集下调 多元投资或是解困之法

声明:本网页内容由互联网博主自发贡献,不代表本站观点,本站不承担任何法律责任。天上不会到馅饼,请大家谨防诈骗!若有侵权等问题请及时与本网联系,我们将在第一时间删除处理。

上一篇:银行各显身手 迅速强化支持民营经济措施

下一篇:银行宝宝类理财规模大降 活钱流向何处

为你推荐
  内蒙古保险行业协会针对非法“代理退保”猖獗、严重扰乱保险市场秩序的问题,为切实保护消费...
01-21
  摘要  【一年跌近30%纯碱拐点何时出现?】2024年,在上游产能大幅扩张与行业高开工率的双重作...
01-27
双鱼男对摩羯女有着特殊的感觉,他们总是不自觉地被摩羯女所吸引。这种吸引力来自于双鱼...
01-22
摩羯座的人通常比较内敛和保守,他们不太擅长表达自己的情感,因此要让摩羯座主动找你并不...
01-22
夏日狂欢:模特T台走秀泳衣背后的时尚魅力在炎炎夏日,泳衣秀成为了时尚界的一大亮点,尤其是在模特T台走秀中,那些色彩艳丽、设计独特的泳衣总是能瞬间吸引观众的目光。那么,究竟是...
02-07
中国服饰品牌历史? 中国国产的服饰品牌有那些?中国服饰品牌历史?中国服饰文化源远流长、独具特色,古时也一直以“衣冠上国”和“礼仪之邦”著称于世。服饰是文化的一部分,在中华...
02-07
2月5日消息,Canalys最新发布的报告显示,2024年全球智能手机市场增长7%,达到12.2亿部,实现了连续两年下滑后的反弹。苹果凭借在新兴市场的增长以及北美和欧洲的稳定表现,连续第二...
02-07
1月27日消息,云汉芯城凭借卓越的线上分销能力和创新的数字化服务,获得WAGO万可颁发的“2024最佳线上分销渠道奖”。图源:云汉芯城公众号据介绍,WAGO万可于1951年成立于德国,是一...
02-07
2月13日消息,蚂蚁集团发布《2024年消费者权益保护年报》。报告显示,2024年,蚂蚁集团发挥安全科技能力,预防、识别和应对各种风险,协助公安反诈部门保护35.6亿元资金;加速拥抱 AI ...
02-14
2月16日消息,爱彼迎发布2024年第四季度及全年财务业绩。四季度,爱彼迎收入约25亿美元,同比增长12%;净利润约4.61亿美元,同比扭亏为盈,净利润率达19%;经调整EBITDA(息税折旧及摊销前...
02-17
近日,毅富能源科技(广东)有限公司(以下简称“毅富能源”)成功完成天使+轮融资。本轮融资由国内新能源行业产业投资平台仁发投资和国内知名早期风险投资...
02-07
【#深圳大学等成立垂直起降飞行器创新中心公司# 注册资本1亿】天眼查App显示,近日,深圳垂直起降飞行器创新中心有限公司成立,法定代表人为杨军,注册资本1亿人民币,经营范围包括工...
02-09
根据最新消息曝料,苹果即将推出的第四代iPhone SE(iPhone SE4)尺寸已被初步知晓。 消息称,这款“平民版”iPhone的尺寸将接近即将发布的iPhone 16,进一步打破了SE系...
01-25
来自深度求索的国产AI大模型DeepSeek最近在全球走红,与此同时,各种DeepSeek“培训课程”、“赚钱课程”开始涌现。难道学习人工智能一定要付费吗,学会DeepSeek真...
02-10
极目新闻记者 李迎近日,四川“献血大王”杨秀伟因突发脑梗入院治疗。2月6日,杨秀伟的妻子谢素华称,目前丈夫病情平稳但尚未脱离危险期,仍在住院观察阶段。据谢素华介绍,1月30日,她...
02-06
极目新闻记者 丁伟街头套圈可以套到豪车玛莎拉蒂?近日,在河南商丘柘城县,一个套圈摊位吸引不少游客前来打卡和碰运气。2月6日,摊位老板告诉极目新闻记者,这是一辆二手的玛莎拉蒂,...
02-06
  科技日报记者 张佳欣  英国杜伦大学研究人员首次利用精确控制的光学陷阱,即“魔法波长光镊...
01-21
1月16日,记者从宁波华仪宁创智能科技有限公司获悉,该公司研制的单细胞代谢物分析质谱仪近日入选浙江省经济和信息化厅、浙江省财政厅印发的《2024年...
01-21
  春节假期虽然已经结束,但是全国各地的旅游热度依旧不减。错峰出游成为不少人的选择,既能避开...
02-11
  元宵节刚过,国内机票价格迎来“断崖式”下跌。记者从多家出行平台获悉,节后多条热门航线裸票...
02-18
  近日,#这届年轻人开始整顿年味了#话题冲上微博热搜。在大家的印象里,年味似乎总是带着老一辈传承下来的固定模式:忙忙碌碌准备年夜饭,规规矩矩拜年走亲戚,热热闹闹看春晚...
01-21
新华社联合国/日内瓦1月21日电(记者施春 陈俊侠)随着美国新任总统唐纳德·特朗普20日在就职当天签署一道道行政令,从纽约东河边的联合国总部,到瑞士日内瓦湖畔的万国宫,联合...
01-22
1 月 21 日消息,美国东部时间 20 日中午,特朗普在国会大厦圆形大厅宣誓就任美国第 47 任总统。特朗普随后发表就职演讲,他在一项行政命令中表示,将下令其政府“取消电动...
01-22
2 月 2 日消息,比亚迪今日公布 1 月销售新车300538 辆,乘用车销售 296446 辆,同比增长 47.5%。其中,乘用车海外销售 66336 辆,同比增长 83.4%。此外,比亚迪新能源累销超 1...
02-03
《重症外伤中心》近期备受关注,播出后热度持续上升。剧中一个引人关注的情节是消防队为什么不给重症外科派直升机,以下将对此进行解析。在繁忙的城市角落,重症...
02-19
近日,多部新剧陆续推出,其中备受期待的《夜访吸血鬼第二季》也终于与观众见面。该剧上映后引起了广泛讨论,在各大社交平台上成为了热门话题。接下来将对《夜访...
02-20
  记者从国家医保局了解到,12月1日,全国医保正式上线慢性阻塞性肺疾病、类风湿关节炎、冠心病、病毒性肝炎、强直性脊柱炎等5种门...
01-21
这里是《21健讯Daily》,欢迎与21世纪经济报道新健康团队共同关注医药健康行业最新事件!政策动向黄果在北京大学肿瘤医院调研优化创新药临床...
02-14
  大众网记者 秦瑾 通讯员 吴悦 报道  12月19日,2024年度山东省数据要素发展大会暨可信数据空间建设启动会在山东大厦举行。齐鲁师范学院人工智能教育研究院研发的“...
01-21
  2025年1月14日,西安市职业教育与成人教育协会2024年度工作总结大会成功召开。来自省、市职业教育界的专家、领导及协会各成员校的负责人共同回顾和展望西安职业教育的发...
01-21
返回

点击右上角微信好友

朋友圈

点击浏览器下方“”分享微信好友Safari浏览器请点击“”按钮

点击右上角QQ

点击浏览器下方“”分享QQ好友Safari浏览器请点击“”按钮